Mức giảm tối đa (MDD) làkhoản lỗ tối đa quan sát được từ đỉnh đến đáy của danh mục đầu tư, trước khi đạt được đỉnh mới. Rút tiền tối đa là một chỉ báo về rủi ro giảm giá trong một khoảng thời gian cụ thể.
Mức giải ngân tối đa được tính như thế nào?
Rút tiền tối đa (MDD) đo mức giảm giá trị đầu tư tối đa, như được cho bởichênh lệch giữa giá trị của đáy thấp nhất và giá trị của đỉnh cao nhất trước đáy.
Tỷ lệ MDD tốt là gì?
Tỷ lệ CAR / MDDhơn 1được coi là một hệ thống tốt. Nếu tỷ lệ CAR / MDD của bạn là 1, điều đó có nghĩa là bạn có thể mất tất cả những gì bạn đã kiếm được, bởi vì lợi nhuận và rút tiền của bạn là như nhau.
Thời lượng rút xuống tối đa là bao nhiêu?
Khoảng thời gian rút vốn tối đa làkhoảng thời gian tồi tệ nhất (tối đa / dài nhất) mà một khoản đầu tư đã chứng kiến giữa các đỉnh (mức cao vốn chủ sở hữu). Nhiều người giả định Thời lượng tối đa DD là khoảng thời gian giữa các mức cao mới trong đó DD tối đa (độ lớn) xảy ra.
Lợi tức tốt so với mức giảm tối đa là gì?
RoMaD trong Bối cảnh
Trên thực tế, các nhà đầu tư muốn thấy các khoản giảm giá tối đabằng một nửa lợi tức danh mục đầu tư hàng năm hoặc ít hơn. Điều đó có nghĩa là nếu mức rút vốn tối đa là 10% trong một khoảng thời gian nhất định, thì các nhà đầu tư muốn lợi nhuận là 20% (RoMaD=2). Vì vậy, khoản giải ngân của quỹ càng lớn, kỳ vọng thu được lợi nhuận càng cao.
